Strangle plan Volatiliti Pasaran Jinak dan Pilihan Klasik

Strangle mewakili pelan dagangan yang berkaitan dengan pilihan klasik dan ia digunakan oleh pedagang untuk mendapatkan keuntungan dalam kes turun naik pasaran yang tinggi dengan arah aliran masa hadapan yang tidak jelas (cth masa yang singkat sebelum penerbitan laporan pendapatan syarikat).

Apakah maksud rancangan cekik pada Pilihan Klasik

Strangle mewakili pelan dagangan, yang melibatkan peniaga membeli secara serentak panggilan keluar wang dan opsyen jual keluar wang yang berkaitan dengan aset yang sama dan tarikh tamat tempoh yang serupa. Pelan Strangle ialah keuntungan tanpa had yang berpotensi, kerana ia melibatkan pembelian pilihan panggilan. Pedagang membayar untuk kedua-dua pilihan panggilan dan letak dan dengan ini cuba untuk meliputi kedua-dua belah julat harga, pada masa yang sama mengurangkan risiko dan mengurangkan potensi keuntungan.

Bagaimana dan bila pelan strangle harus digunakan pada Pilihan Klasik

Pelan strangle menunjukkan prestasi terbaiknya apabila harga aset mengalami turun naik yang ketara. Dalam kes apabila harga saham kekal dalam koridor di antara panggilan dan meletakkan harga mogok, pelabur kehilangan wang. Begitu juga, aliran mendatar bukanlah kes terbaik untuk pelan ini, kerana harga aset asas sepatutnya berstatus tanpa sebarang perubahan.
Untuk dapat melaksanakan pelan strangle, peniaga dikehendaki membuka 2 tawaran dengan arah yang bertentangan, di mana harga mogok pilihan panggilan lebih tinggi daripada harga mogok opsyen jual. Lebih tinggi perbezaan harga, lebih besar potensi keuntungan. Walau bagaimanapun, segala-galanya datang dengan risiko tambahan yang berkaitan. Jika koridor harga lebih luas, ia juga meningkatkan peluang kerugian.

Contoh perdagangan

Aplikasi pelan cekik dengan saham Apple Inc. menjadi aset asas. Contoh yang dinyatakan di atas menunjukkan bahawa peniaga membeli 10 pilihan panggilan dengan harga mogok yang berkaitan sebanyak $120 dan 10 pilihan letak dengan harga mogok yang berkaitan sebanyak $100. Harga aset pada masa perjanjian itu bersamaan dengan $109.93. Tidak lama selepas pembelian, harga saham asas mula bergerak ke bawah dan jatuh selepas beberapa hari kepada $91.82. Dengan ini, peniaga mengambil keputusan untuk mengunci keuntungannya dan selepas itu menjual kedua-dua pilihan. Dalam keadaan itu pilihan panggilan akan mengakibatkan kerugian bersih sebanyak $20.7, tetapi pendapatan daripada opsyen jual menghasilkan keuntungan $65.14. Oleh itu, jumlah keuntungan pelaburan yang dilakukan bersamaan dengan $44.44.

Syarat Keberuntungan IqOption

Untuk pelan yang dinyatakan di atas berjaya dilaksanakan, harga saham asas diperlukan bukan sahaja untuk turun/berkembang dengan ketara, tetapi juga melebihi titik yang pasti. Masa terbaik untuk strangle digunakan adalah sejurus sebelum peristiwa yang mencetuskan turun naik yang ketara bagi harga saham (cth. berita industri penting, laporan korporat atau kenyataan politik).
Kerugian maksimum berlaku apabila harga saham asas mengekalkan nilainya di antara harga mogok bagi pilihan yang telah dibeli. Nilai harga menyebabkan kedua-dua pilihan menjadi tidak bernilai. Dalam kes ini, kerugian adalah sama dengan jumlah dua kos pilihan.
Selain itu, pelan strangle juga mengikut peraturan standard pengurusan risiko. Begitu juga, pendekatan konservatif terhadap pengurusan modal menyimpulkan bahawa maksimum 1% daripada modal dagangan dibelanjakan untuk satu perjanjian. Peratusan ini cenderung meningkat kepada 3% apabila pengurusan modal yang agresif dilaksanakan.

Kebaikan rancangan Strangle

• Potensi keuntungan yang tidak terhad
• Pilihan tanpa wang kekal secara relatifnya lebih murah berbanding dengan pilihan tanpa wang

Keburukan rancangan Strangle

• Sekiranya gagal, kerugian akan menjadi dua kali ganda
• Turun naik harga yang jarang berlaku
• Kesukaran untuk meramalkan turun naik yang tinggi bagi saham

Kesimpulan

Jenis pilihan klasik menyediakan pilihan strategi yang sangat luas untuk perdagangan yang menguntungkan dan cekap. Setiap strategi perlu digunakan dengan langkah berjaga-jaga yang serius dan pada masa yang sesuai. Pelan yang sama boleh menguntungkan dan pada masa yang sama memusnahkan juga, bergantung pada pelbagai keadaan. Aplikasi tepat pada masanya dan kombinasi menyeluruh pelbagai strategi adalah cara terbaik untuk mempunyai perdagangan pilihan klasik yang berkesan.