ファンダメンタルvsテクニカル。 Iqオプションで選択する分析タイプは何ですか?
多くのトレーダーは、技術的またはファンダメンタル分析に依存しています。 前者の状態を支持する人々は、市場は完璧な検証機であり、すべての要因(資産価格に影響を与える可能性があり、一般に知られている)がデフォルトで価格チャートに表示されていると考えています。 したがって、決定を下すときに使用できるのは価格チャートのみです。 ファンダメンタル分析に依存するトレーダーは、ほとんどの場合、資産の本質的な価値を評価します。これは、彼らが信じているものであり、通常、市場では考慮されていません。 この記事では、両方のタイプの分析について詳しく説明し、どちらがより適切なオプションであり、一般的に必要かどうかを確認します。
内容
ファンダメンタル分析
ファンダメンタル分析は、本源的価値の考え方に基づく資産評価の手法です。 本質的価値は、原資産の「真の」価値であり、市場価格に表示されない場合があります。 実際、株式がプレミアムまたはディスカウントで取引されていると言えば、その市場価格は本源的価値と同じではないことを意味します。 基本的な観点からセキュリティを評価する際には、財政的、経済的、政治的要因が考慮されます。 ファンダメンタル分析の最終的な目的は、市場価格と比較できる目標価格を見つけることです。 固有の価格が現在の価格よりも低い場合は、この資産を売却することをお勧めします。 固有の価格が現在の価格よりも高い場合は、この資産を購入することをお勧めします。
この方法は株式で一般的に使用されていますが、それでもほぼすべての資産に適用できます。 通貨ペア(外国為替市場で取引されている)を評価する場合は、主要な金利、インフレ率、GDP成長率を確認することをお勧めします。これらはすべて、為替レートに大きな影響を与える可能性があるためです。 。 株式を扱う場合、収益、収益、およびそれらのデリバティブは非常に重要です。 オマハのオラクルとも呼ばれるウォーレン・バフェットは、この方法をサポートしています。
ファンダメンタル分析の例とその仕組みを次に示します。 ある日、Facebookが収益レポートの43つを公開したとき、市場は収益の42%の増加を期待していましたが、会社は20%の増加しかありませんでした。 それとユーザーの成長の鈍化は、株価のXNUMX%の値下げに変わりました。 テクニカル分析を使用して、同様の値下げをほとんど予測できなかったことに言及するのは良いことです。
すべての基本的な要因が定量的であるとは限らないため、同じ一連の測定値についてXNUMXつの矛盾する理解が存在する可能性があることに注意してください。
テクニカル分析
テクニカル分析は、過去の市場データ、特に取引量と価格の使用に基づいています。 この種の分析は、本質的価値とその実際の使用に特に注意を払っていません。 テクニカルアナリストは、価格チャートに示されている資産の過去のパフォーマンスは、本源的価値よりも将来の行動をよりよく示していると主張しています。 さらに、彼らは、あらゆる資産の振る舞いにパターンが見られると信じており、最も基本的には、しばらくすると繰り返される可能性があります。 したがって、テクニカルアナリストは、これらのパターンを予測し、それらから利益を得るように努力します。
すべての重要な情報が市場で公開されているため(他のものはインサイダー取引と見なされ、違法です)、価格は常にすべての市場メンバーの知識の合計を表すことになっています。
市場で取引されるすべての資産は、需要と供給の法則に従います。 供給が少なく需要が多いと、資産価格が高くなります。 逆に、高い供給と低い需要は資産価格を押し下げます。 テクニカルアナリストは、資産のパフォーマンスの予測を予測するために、XNUMXつの違いを検索します。 何年にもわたって、多くのテクニカル分析指標が開発されました。 それらのいくつかは、一般的な傾向を特定するのに役立ちます。 他のヘルプは、正確な逆転を決定するのに役立ちます。 最良と考えられる特定の指標はありません。 それぞれに、特定の問題の解決に役立つ独自の特別な機能があります。
全体として、テクニカル分析は主にデイトレーダーや短い時間枠で作業するトレーダーによって使用されますが、ファンダメンタル分析は長い時間枠で使用する方が適切です。
何を選ぶ?
あなたはあなたの取引スタイルに応じてよりよく使われるであろうXNUMX種類の分析があると信じることができます、そしてあなたは正しいかもしれません。 しかし、普遍的なテクニカル指標がないため、将来の価格変動を予測するための正しいまたは間違ったアプローチはありません。 基本的およびテクニカル分析の手法は、互いに完璧に完成する同じコインの両面として考える方がよいでしょう。
2,500年間でアカウントをXNUMX倍に増やしたプロの有名なトレーダー、マイケルマーカスは、技術的分析とファンダメンタル分析の両方で、取引がグリーンで終了するという予測を承認する必要があると考えています。 これらのXNUMXつの分析を適用した場合、失敗することはありませんが、より良い結果が得られる可能性が高くなるという意味ではありません。
*過去のパフォーマンスに関する情報は、将来のパフォーマンスの信頼できる指標ではありません
4のコメント
技術的には知っておくと便利ですが、ファンダメンタル分析は明確ではないので、私はファンダメンタル分析の方が好きです。
両方のタイプの分析を理解して実行する必要があります。
私は常にテクニカル分析のみを行います
完全に理解するには両方を使用する必要があります